Edmond de Rothschild

Bienvenue sur notre Fund Center

Ce site propose une information complète sur les gammes de fonds du Groupe Edmond de Rothschild. Il offre notamment un accès simplifié aux principales données relatives aux fonds (performances, valeurs liquidatives, caractéristiques) et à leurs documents commerciaux ou légaux.

Veuillez renseigner votre pays et indiquer à quelle catégorie d'investisseur vous appartenez :
Mobile Logo

EdR Fund Emerging Credit Obligations émergentes

Obligations émergentes
Evolution de la VL (15/10/2018)
92,23 EUR
Stéphane  MAYOR–LU1080015859–
Stéphane MAYOR
Marc LACRAZ–LU1080015859–
Marc LACRAZ
L'identité des gérants présentés dans ce document pourra évoluer durant la vie du produit.
Profil de risque
et de rendement (1)
1234567
Horizon de placement
3 ans
92,23 EUR
Evolution de la VL (15/10/2018)
4
1234567
Profil de risque
et de rendement
3 ans
Horizon de placement
Evolution de la VL (15/10/2018)
92,23 EUR
Profil de risque
et de rendement
1234567
Horizon de placement
3 ans
Stéphane MAYOR  
Marc LACRAZ  
L'identité des gérants présentés dans ce document pourra évoluer durant la vie du produit.
Contact

Objectif d'investissement

L'objectif du Compartiment est de réaliser une croissance optimale à long terme du capital investi par le biais d'investissements dans des marchés financiers et monétaires règlementés. En particulier, l'objectif du Compartiment est de surperformer l'indice JP Morgan CEMBI Broad Index.

Voir plus Voir moins

Commentaire 28/09/2018

Dans une année marquée par le retour de la volatilité, les marchés obligataires de la dette « corporate » émergente ont réagi de manière soutenue au cours de la période sous revue après un mois d'août particulièrement difficile.La diminution des tensions sur le marché des changes, notamment en Turquie et en Argentine, qui avaient fortement impactés les marchés au cours de l'été a favorisé le retour d'un environnement de marché plus favorable au risque. Les autres éléments de soutien ont été la bonne tenue des matières premières et une certaine faiblesse du dollar index.Les rendements des emprunts « corporate » émergents sont demeurés stables alors les taux américains se sont tendus, provoquant ainsi une diminution d'environ 20 points de base des différentiels de rendements. Sur le plan du crédit, les émetteurs à haut rendement ont nettement surperformé leurs homologues « investment grade » de près de 2 points, ce qui se vérifie généralement dans un environnement favorable au risque. L'ensemble des régions ont présenté des performances positives à l'exception de l'Asie, légèrement en territoire négatif. L'Europe (plus de 4%) entrainée par la Turquie et l'Amérique latine (1.3%) par l'Argentine se distinguent dans le haut du tableau. Au niveau des principaux pays dans lesquels nous sommes exposés, la Turquie et l'Argentine se sont démarquées avec des performances nettement positives de respectivement 14.9% et 7.5%. Le Brésil, en hausse de près de 2%, a également connu un mois favorable.Au niveau sectoriel, la plupart des segments a terminé le mois en territoire positif avec une mention particulière pour le secteur « oil & gas » soutenu par la poursuite de la hausse du pétrole. Dans cet environnement, la performance d'EdR Emerging Crédit a été nettement positive, plus de 2.6% pour la classe A en usd et supérieure de près de 2% points à celle du marché. D'une manière générale, le retour d'une plus grande tolérance au risque jumelé à des niveaux d'évaluation plus généreux offrent des perspectives de rendements attractives dans un horizon à moyen terme.

Voir plus Voir moins

Evolution de la VL

Graphique - Base 100 (15/10/2018)
Avertissement
Vous êtes sur le point de télécharger des données chiffrées historiques d’un portefeuille. Veuillez noter que les performances passées ne préjugent pas des performances futures et ne sont pas constantes dans le temps. Elles peuvent notamment être affectées par l’évolution des taux de change

Performance B-EUR Cumulée Annualisée

-6,01 %

-3,96 %

7,42 %

4,02 %

Depuis création

11,98 %

12,61 %

2,69 %

2,83 %

Depuis 01/01/2018 1 an* 3 ans* 5 ans* Depuis création
Cumulée

Part (B-EUR)

Indice de référence

11,98 %

12,61 %

Annualisée

Part (B-EUR)

Indice de référence

-6,01 %

-3,96 %

7,42 %

4,02 %

2,69 %

2,83 %

*Périodes glissantes

Performance annuelle



Statistiques

VolatilitéTracking ErrorCoefficient de corrélationRatio d’informationRatio de Sharpe
Part B-EURIndice de référencePart B-EURIndice de référencePart B-EURIndice de référencePart B-EURIndice de référencePart B-EURIndice de référence
1 an*3,78 %2,10 %2,29 %0,85 %-0,75 %-1,46 %
3 ans*7,19 %4,04 %4,36 %0,84 %0,88 %1,28 %
Max drawdownAlphaBeta
Part B-EURIndice de référencePart B-EURIndice de référencePart B-EURIndice de référence
1 an*-8,73 %1,52 %
3 ans*-8,73 %0,12 %1,50 %
Gain mensuel max Depuis création5,66 %
Perte mensuelle max Depuis création-6,43 %
Part B-EUR
Indice de référence
1 an* 3 ans* 1 an* 3 ans*
Volatilité 3,78 % 7,19 % 2,10 % 4,04 %
Tracking Error 2,29 % 4,36 %
Ratio de Sharpe -1,46 % 1,28 %
Alpha 0,12 %
Coefficient de corrélation 0,85 % 0,84 %
Ratio d’information -0,75 % 0,88 %
Perte mensuelle max -6,43 %
Gain mensuel max 5,66 %
Max drawdown -8,73 % -8,73 %
Beta 1,52 % 1,50 %

Caractéristiques

Date de Création (Fonds)
25/05/2009
Date de Création (Part)
15/07/2014
Forme juridique
SICAV
Indice de référence
JPM CEMBI Broad Composite (Hedge EUR)
Devise de référence (fonds)
USD
Devise (part)
EUR
Affectation des résultats
Distribution
Fréquence de valorisation
Quotidienne
Minimum d'investissement
1 part
Code ISIN
LU1080015859
Actif net (fonds)
408 M (USD)
Organisme de tutelle
CSSF
EU Regulation
UCITS
Société de gestion
Edmond de Rothschild Asset Management (Luxembourg)
Société de gestion déléguée
Edmond de Rothschild (Suisse) S.A.
Pays de domiciliation
Luxembourg
Frais de gestion maximum
1,000 %
Frais de gestion appliqués
1,000 %
Conditions de souscription et de rachat
Chaque jour avant 12h30 sur la valeur liquidative du jour
Commission de souscription
1,00 % max
Commission de surperformance
15,000 %

Documentation téléchargeable

Tout sélectionner

(1) L'indicateur synthétique de risque et de rendement note les fonds sur une échelle de 1 à 7. Ce système de notation est basé sur les fluctuations moyennes de la NAV sur les cinq dernières années, c'est-à-dire l'amplitude de variation de l'ensemble du portefeuille à la hausse et à la baisse. Si la NAV a moins de 5 ans, la notation résulte des autres méthodes de calcul réglementaires. Les données historiques telles que celles utilisées pour calculer l'indicateur synthétique pourraient ne pas constituer une indication fiable du profil de risque futur. La catégorie actuelle n'est ni une garantie ni un objectif. La catégorie 1 ne signifie pas un investissement sans risque.