Mobile Logo

EdR Geosphere Natuurlijke grondstoffen

Natuurlijke grondstoffen
Ontwikkeling van de vereffeningswaarde (24/05/2017)
128,50 EUR
Emmanuel  PAINCHAULT–FR0010127522–
Emmanuel PAINCHAULT
Pierre PEDROSA–FR0010127522–
Pierre PEDROSA
De identiteit van de in dit document vermelde beheerders kan veranderen gedurende de levensduur van het product.
Risico- en opbrengstprofiel (1)
1234567
Beleggingstermijn
> 5 jaar
128,50 EUR
Ontwikkeling van de vereffeningswaarde (24/05/2017)
6
1234567
Risico- en opbrengstprofiel
> 5 jaar
Beleggingstermijn
Ontwikkeling van de vereffeningswaarde (24/05/2017)
128,50 EUR
Risico- en opbrengstprofiel
1234567
Beleggingstermijn
> 5 jaar
Emmanuel PAINCHAULT  
Pierre PEDROSA  
De identiteit van de in dit document vermelde beheerders kan veranderen gedurende de levensduur van het product.
Contact

Beleggingsdoelstelling

De doelstelling van deze ICBE is over een aanbevolen beleggingstermijn van meer dan 5 jaar een hoger rendement na te streven dan dat van de referentie-indicator, door blootstelling te verwerven aan effecten die aan grondstoffen en energie gekoppeld zijn.

+ -

Commentaar 28/04/2017

Het was voor grondstoffen een bijzonder volatiele maand. De Brent begon de maand op 52$/vat, bereikte een piek op 56$/vat en sloot af op 51$/vat, deels onder invloed van de Amerikaanse luchtaanvallen op Syrische militaire basissen, met het risico van een escalatie van het conflict in de regio. De naleving van de productiequota door de OPEC-leden bedroeg in maart 104%. Daaruit blijkt een bijzonder sterk engagement om de wereldwijde voorraden terug te dringen. Het Internationaal Energieagentschap verwacht dan ook dat de olievoorraden de komende maanden zullen afnemen. Niettemin wordt verwacht dat de productiebeperkingen door OPEC-/niet-OPEC-leden zullen worden verlengd om deze voorraden terug te brengen op hun historische gemiddelde. Op 25 mei valt de beslissing. Geopolitieke spanningen hebben ook voor een volatiele goudkoers gezorgd. Goud sloot lager af, nadat het eerder zijn hoogste niveau in vijf maanden tijd had bereikt (1295$/ounce). De volatiliteit van de steenkoolprijzen houdt verband met de cycloon Debbie die een tijdelijke invloed had op de productie van Australië, 's werelds grootste exporteur. De prijs van ijzererts is boven de 60$/ton gestabiliseerd na een verlies van 30% in twee maanden tijd. Traders waren immers bezorgd over de strakkere kredietvoorwaarden in China en de gevolgen daarvan voor de vraag naar vastgoed. Op korte termijn zijn dit weinig veelbelovende fundamentals. Ze veroorzaakten een correctie in de energie, de exploratie-productie en de aardoliediensten, alsook in de sector van de mijnbouw en de metalen, goud inbegrepen. De chemische sector en hout/papier eindigden hoger. Deze vrijwel algemene dalingen zorgden voor een indexcorrectie van 2,8% en een nog veel grotere correctie voor het fonds van -5,8%, ondanks het nog steeds hoge niveau van de contanten van bijna 8%. De belangrijkste schuldigen voor de daling waren aandelen uit deze sectoren, met name Anadarko, Fortescue, Oasis Petroleum en Patterson-UTI. International Forest Products, International Paper en Oceana Gold stegen onvoldoende om dit ongedaan te maken. Niettemin hebben we nog steeds vertrouwen in het vermogen van de sector in zijn geheel om vrije kasstromen te genereren, aangezien bedrijven voorzichtig zijn wat industriële investeringen betreft en ervoor kiezen om hun aandeelhouders beter te belonen.

+ -

Ontwikkeling van de vereffeningswaarde

Grafiek (24/05/2017)
Avertissement
U staat op het punt de historische cijfers van een portefeuille te downloaden. Resultaten uit het verleden zijn geen indicator voor toekomstige resultaten en zijn niet constant in de tijd. Zij kunnen met name worden beïnvloed door de evolutie van de wisselkoersen.


Rendement

Rendement C-EUR Gecumuleerd Jaarlijkse
Sinds 01/01/2017 -11,84 % -11,84 %
1 jaar 7,80 % 7,80 %
3 jaar -19,33 % -6,90 %
5 jaar -12,06 % -2,54 %
Sinds oprichting 28,50 % 2,02 %
Sinds 01/01/2017 1 jaar 3 jaar 5 jaar Sinds oprichting
Gecumuleerd

-11,84 %

7,80 %

-19,33 %

-12,06 %

28,50 %

Jaarlijkse

7,80 %

-6,90 %

-2,54 %

2,02 %



Statistieken

VolatiliteitTracking ErrorCorrelatiecoëfficiëntInformatieratioSharpe-ratio
1 jaar3 jaar1 jaar3 jaar1 jaar3 jaar1 jaar3 jaar1 jaar3 jaar
Deelnemingsrecht C-EUR16,72 %20,45 %6,53 %7,63 %0,93 %0,94 %-1,28 %-1,04 %1,11 %0,15 %
Benchmark13,20 %16,19 %
Maximaal maandelijks verliesMaximale maandelijkse winstMaximale drawdownAlphaBeta
Sinds oprichtingSinds oprichting1 jaar3 jaar1 jaar3 jaar1 jaar3 jaar
Deelnemingsrecht C-EUR-15,78 %12,67 %-13,75 %-47,93 %-0,19 %-0,66 %1,18 %1,19 %
Benchmark
Deelnemingsrecht C-EUR
Benchmark
1 jaar 3 jaar 1 jaar 3 jaar
Volatiliteit 16,72 % 20,45 % 13,20 % 16,19 %
Tracking Error 6,53 % 7,63 %
Sharpe-ratio 1,11 % 0,15 %
Alpha -0,19 % -0,66 %
Correlatiecoëfficiënt 0,93 % 0,94 %
Informatieratio -1,28 % -1,04 %
Maximaal maandelijks verlies -15,78 %
Maximale maandelijkse winst 12,67 %
Maximale drawdown -13,75 % -47,93 %
Beta 1,18 % 1,19 %

Kenmerken

Oprichtingsdatum (Fonds)
22/11/2004
Oprichtingsdatum (Aandeel)
22/11/2004
Juridische vorm
Gemeenschappelijk beleggingsfonds
Benchmark
60% MSCI World Energy (NR)
40% MSCI World Materials (NR)
Referentievaluta (fonds)
EUR
Valuta (deelnemingsrecht)
EUR
Minimuminleg
1 Deelnemingsrecht
ISIN-code
FR0010127522
Nettovermogen (fonds)
37 M (EUR)
Regelgevende autoriteit
AMF
Beheermaatschappij
Edmond de Rothschild Asset Management (France)
Land van domiciliëring
Frankrijk
Maximale Beheerkosten
2,000 %
Toegepaste beheerkosten
2,000 %
Voorwaarden voor inschrijving en terugkoop
Dagelijks voor 12u30 aan de netto vermogenswaarde van de dag
Inschrijvingsvergoeding
3,00 % max
Prestatievergoeding
15,000 %

Documentatie

Alles selecteren

(1) De synthetische risico- en rendementsindicator beoordeelt het fonds op een schaal van 1 tot 7. Dit ratingsysteem is gebaseerd op de gemiddelde schommelingen van de IW gedurende de afgelopen vijf jaar, dus op de grootte van de opwaartse en neerwaartse variatie van de portefeuille. Als de IW minder dan 5 jaar omvat, is de classificatie het resultaat van andere reglementaire berekeningsmethodes. Historische gegevens zoals gebruikt voor de berekening van de synthetische indicator vormen mogelijk geen betrouwbare indicatie voor het toekomstige risicoprofiel. De huidige categorie is noch een garantie, noch een doel. Categorie 1 betekent niet dat het om een risicoloze belegging gaat.