Edmond de Rothschild

Welkom op ons Fund Center

Deze website biedt volledige informatie over de fondsassortimenten van de groep Edmond de Rothschild. Zij biedt met name directe toegang tot de belangrijkste fondsgegevens (rendement, intrinsieke waarden, kenmerken) en hun commerciële of juridische documenten.

Vul uw land in en geef aan tot welke beleggerscategorie u behoort:
Mobile Logo

EdR Financial Bonds Bedrijfsobligatie

Bedrijfsobligatie
Ontwikkeling van de vereffeningswaarde (17/04/2018)
1.176,12 EUR
Julien  de SAUSSURE–FR0011034560–
Julien de SAUSSURE
Benjamine NICKLAUS–FR0011034560–
Benjamine NICKLAUS
De identiteit van de in dit document vermelde beheerders kan veranderen gedurende de levensduur van het product.
Risico- en opbrengstprofiel (1)
1234567
Beleggingstermijn
> 3 jaar
1.176,12 EUR
Ontwikkeling van de vereffeningswaarde (17/04/2018)
3
1234567
Risico- en opbrengstprofiel
> 3 jaar
Beleggingstermijn
Ontwikkeling van de vereffeningswaarde (17/04/2018)
1.176,12 EUR
Risico- en opbrengstprofiel
1234567
Beleggingstermijn
> 3 jaar
Julien de SAUSSURE  
Benjamine NICKLAUS  
De identiteit van de in dit document vermelde beheerders kan veranderen gedurende de levensduur van het product.
Contact

Beleggingsdoelstelling

Het fonds heeft als doelstelling, over de aanbevolen beleggingsduur, beter te presteren dan de index Bank of America Merrill Lynch EMU Financial Corporate Index via een portefeuille die is blootgesteld aan obligaties die vooral zijn uitgegeven door internationale financiële instellingen.

+ -

Commentaar 29/03/2018

Het begin van de maand werd gedomineerd door de Italiaanse verkiezingen. Die wakkerden de bezorgdheid op de markt aan, en de spreads werden dan ook aanzienlijk breder, alvorens na de verkiezingen weer te versmallen. Die positieve trend bleek echter van korte duur, omdat de markt een sterke technische druk ondervond vanwege de zeer dynamische primaire markt en de algemene repricingbeweging in de hele kapitaalstructuur. Ook de grote onzekerheid rond de mogelijkheid van een handelsoorlog woog op de markt van de financials. De maand maart werd gekenmerkt door een zwak rendement in alle segmenten. De sector van de verzekeringen bleef sterk achter, met een spreadverbreding van 40 bp voor de eeuwigdurende effecten en een rendement van -1,40% en -0,96% voor de Tier 2. In diezelfde lijn noteerden de Coco's in euro en dollar een negatief rendement van -0,91% en -1,12%. Ook de bankeffecten van Tier 2 gingen licht achteruit (-0,15%). De bank HSH Nordbank heeft zijn overname door een fondsenconsortium met Cerberus en JC Flowers voor 1 miljard euro aangekondigd. Die transactie omvat ook de overdracht van een portefeuille van NPL's aan een effectiseringsvehikel in handen van de overnemende fondsen. De transactie moet echter nog worden goedgekeurd door de overheidsaandeelhouders en door de Europese Commissie en de ECB. Zij zou in het tweede of derde kwartaal moeten worden afgerond. Axa heeft ingestemd met de overname van 100% van de Bermudaanse verzekeraar XL voor circa 15,3 miljard dollar in contanten (wat een premie van ongeveer 33% op de koers vertegenwoordigt). De transactie zal worden gefinancierd met 3,5 miljard aan kasmiddelen, 6 miljard uit de geplande beursintroductie van de Amerikaanse activiteiten en 3 miljard via de uitgifte van achtergestelde schuld. Axa heeft deze maand overigens obligaties van Tier 2 uitgegeven voor 2 miljard euro, met een coupon van 3,25%. De primaire markt is deze maand zeer actief gebleven. Er waren talrijke uitgiften van achtergestelde seniors maar ook van Additional Tier 1 (AT1). De Spaanse banken Santander, Caixabank en Ibercaja hebben Coco-obligaties uitgegeven voor 1,5 miljard, 1,25 miljard en 350 miljoen euro, met coupons van 4,75%, 5,25% en 7%. Ook HSBC gaf Coco-obligaties uit, in twee non-call schijven op 5 en 10 jaar, met coupons van 6,25% en 6,50%, voor 4,15 miljard dollar. AIB ten slotte heeft zijn eerste schuld die in aanmerking komt voor MREL uitgegeven, voor 500 miljoen euro, met een coupon van 1,5%.

+ -

Ontwikkeling van de vereffeningswaarde

Grafiek (17/04/2018)
Avertissement
U staat op het punt de historische cijfers van een portefeuille te downloaden. Resultaten uit het verleden zijn geen indicator voor toekomstige resultaten en zijn niet constant in de tijd. Zij kunnen met name worden beïnvloed door de evolutie van de wisselkoersen.

Rendement S-EUR Gecumuleerd Jaarlijkse
Sinds 01/01/2018

0,10 %

-0,17 %

0,10 %

-0,17 %

1 jaar

7,60 %

1,94 %

7,51 %

1,92 %

3 jaar

13,78 %

5,89 %

4,39 %

1,92 %

Sinds oprichting

17,57 %

8,81 %

4,65 %

2,40 %

Sinds 01/01/2018 1 jaar 3 jaar 5 jaar Sinds oprichting
Gecumuleerd

Deelnemingsrecht (S-EUR)

Benchmark

0,10 %

-0,17 %

7,60 %

1,94 %

13,78 %

5,89 %

17,57 %

8,81 %

Jaarlijkse

Deelnemingsrecht (S-EUR)

Benchmark

7,51 %

1,92 %

4,39 %

1,92 %

4,65 %

2,40 %

*Voortschrijdende periodes

Jaarrendement



Kenmerken

Oprichtingsdatum (Fonds)
10/03/2008
Oprichtingsdatum (Aandeel)
26/09/2014
Juridische vorm
Gemeenschappelijk beleggingsfonds
Benchmark
ICE BofAML Euro Financial
Referentievaluta (fonds)
EUR
Valuta (deelnemingsrecht)
EUR
Minimuminleg
10000000.00 EUR
ISIN-code
FR0011034560
Nettovermogen (fonds)
2.047 M (EUR)
Regelgevende autoriteit
AMF
Beheermaatschappij
Edmond de Rothschild Asset Management (France)
Land van domiciliëring
Frankrijk
Maximale Beheerkosten
0,450 %
Toegepaste beheerkosten
0,450 %
Voorwaarden voor inschrijving en terugkoop
Dagelijks voor 12u30 aan de netto vermogenswaarde van de dag
Prestatievergoeding
20,000 %

Documentatie

Alles selecteren

(1) De synthetische risico- en rendementsindicator beoordeelt het fonds op een schaal van 1 tot 7. Dit ratingsysteem is gebaseerd op de gemiddelde schommelingen van de IW gedurende de afgelopen vijf jaar, dus op de grootte van de opwaartse en neerwaartse variatie van de portefeuille. Als de IW minder dan 5 jaar omvat, is de classificatie het resultaat van andere reglementaire berekeningsmethodes. Historische gegevens zoals gebruikt voor de berekening van de synthetische indicator vormen mogelijk geen betrouwbare indicatie voor het toekomstige risicoprofiel. De huidige categorie is noch een garantie, noch een doel. Categorie 1 betekent niet dat het om een risicoloze belegging gaat.